作者：河南省委黨校陳軼麗、何曉

　　近年來(lái)，隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，民間融資日趨活躍。但是由于引導(dǎo)不力、監(jiān)管缺位，民間融資在運(yùn)作中存在不少問(wèn)題。一是其部分資金流向不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策。二是民間融資利率較高，不少已經(jīng)超過(guò)中國(guó)人民銀行規(guī)定的同期同類(lèi)貸款基準(zhǔn)利率的4倍，明顯超出當(dāng)?shù)貙?shí)體經(jīng)濟(jì)贏利水平。三是其交易行為的隱蔽性和資金的趨利性，又使其成為滋生非法集資、高利轉(zhuǎn)貸、暴力討債等違法犯罪行為的根源。

　　民間融資不規(guī)范是產(chǎn)生非法集資的根源，但民間融資又是我國(guó)正規(guī)金融的重要補(bǔ)充，對(duì)促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮著重要的支撐作用。因此，不能因噎廢食，只有完善制度，加強(qiáng)監(jiān)管，引導(dǎo)和促進(jìn)民間融資規(guī)范發(fā)展，才能從根本上解決非法集資的問(wèn)題。

　　盡快出臺(tái)民間融資管理辦法。國(guó)務(wù)院《關(guān)于界定中央和地方金融監(jiān)管職責(zé)和風(fēng)險(xiǎn)處置責(zé)任的意見(jiàn)》明確指出，省級(jí)政府要加強(qiáng)對(duì)民間借貸的引導(dǎo)和規(guī)范，規(guī)范發(fā)展民間融資機(jī)構(gòu)，推動(dòng)民間融資健康發(fā)展。從實(shí)踐上看，溫州市走在規(guī)范民間融資發(fā)展的前面，2014年3月1日，《溫州市融資管理?xiàng)l例》正式實(shí)施，這是全國(guó)首部規(guī)范民間融資的地方性法規(guī)。山東則于2013年10月出臺(tái)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范發(fā)展民間融資機(jī)構(gòu)的意見(jiàn)》，這是第一個(gè)從省級(jí)層面出臺(tái)的規(guī)范民間融資的文件，隨后山東又出臺(tái)了民間融資機(jī)構(gòu)監(jiān)管細(xì)則和分類(lèi)評(píng)級(jí)辦法，目前正在研究制定民間融資管理?xiàng)l例和地方金融發(fā)展條例。隨著對(duì)民間融資的規(guī)范化，山東省非法集資活動(dòng)得到遏制，已退出全國(guó)前十名的“黑榜單”。其他地區(qū)特別是非法集資的高發(fā)區(qū)也應(yīng)盡快出臺(tái)規(guī)范民間融資的意見(jiàn)和辦法，以便對(duì)民間融資的監(jiān)管做到有法可依。

　　明確民間融資的監(jiān)管主體、監(jiān)管責(zé)任與監(jiān)管權(quán)限。就監(jiān)管主體來(lái)看，要改變目前對(duì)民間融資監(jiān)管過(guò)于分散的現(xiàn)狀。首先要明確省、市、縣（區(qū)）三級(jí)政府對(duì)本行政區(qū)域內(nèi)的金融活動(dòng)具有監(jiān)督管理職責(zé)。建議成立三級(jí)金融穩(wěn)定領(lǐng)導(dǎo)小組，形成以政府主要領(lǐng)導(dǎo)作為第一責(zé)任人，以金融辦為核心，工商部門(mén)、人民銀行各分支機(jī)構(gòu)、銀監(jiān)機(jī)構(gòu)、發(fā)改部門(mén)、公安機(jī)關(guān)共同參與的民間融資監(jiān)管體系。在組織形式上可以比照中央采用金融監(jiān)管部門(mén)聯(lián)席會(huì)議形式，重點(diǎn)要放在明確各方責(zé)任義務(wù)，細(xì)化工作程序，強(qiáng)化制度約束方面。各級(jí)政府、各有關(guān)部門(mén)可以按照“屬地管理”和“誰(shuí)主管、誰(shuí)負(fù)責(zé)，誰(shuí)審批、誰(shuí)負(fù)責(zé)”的原則，落實(shí)監(jiān)管責(zé)任，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合。同時(shí)，為了避免監(jiān)管權(quán)限的濫用，可以探索監(jiān)管權(quán)限的負(fù)面清單制度。

　　規(guī)范民間融資組織形式，提高民間融資機(jī)構(gòu)設(shè)立門(mén)檻。目前民間融資組織形式多樣，讓人眼花繚亂，既迷惑群眾，又提高了監(jiān)管難度。因此必須規(guī)范民間融資組織形式，實(shí)施分類(lèi)管理。目前其他省市已有類(lèi)似做法，例如，溫州把民間融資服務(wù)主體分為三類(lèi)：民間資金管理企業(yè)、民間融資信息服務(wù)企業(yè)和民間融資公共服務(wù)機(jī)構(gòu)。民間資金管理企業(yè)從事定向集合資金募集和管理等業(yè)務(wù)，民間融資信息服務(wù)企業(yè)從事資金撮合、理財(cái)產(chǎn)品推介等業(yè)務(wù)，民間融資公共服務(wù)機(jī)構(gòu)，可以從事民間融資見(jiàn)證、從業(yè)人員培訓(xùn)、理財(cái)咨詢、權(quán)益轉(zhuǎn)讓服務(wù)等活動(dòng)。山東、湖北則把民間融資機(jī)構(gòu)分為兩類(lèi)，一是民間資本管理機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)針對(duì)當(dāng)?shù)貙?shí)體經(jīng)濟(jì)項(xiàng)目開(kāi)展股權(quán)投資、債權(quán)投資、資本投資咨詢、短期財(cái)務(wù)性投資及受托資產(chǎn)管理等業(yè)務(wù)；二是民間融資登記服務(wù)機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)為當(dāng)?shù)孛耖g借貸雙方依法提供資金供需信息發(fā)布、中介、登記等綜合性服務(wù)交易平臺(tái)。根據(jù)央行研究局的統(tǒng)計(jì)，目前廣東、山東、湖南、四川、貴州等15個(gè)省份，共設(shè)立77家負(fù)責(zé)備案登記的民間借貸服務(wù)中心開(kāi)展試點(diǎn)工作，效果明顯。例如，廣州民間融資服務(wù)中心每天都發(fā)布當(dāng)天民間小額貸款指數(shù)，出借雙方根據(jù)指數(shù)定價(jià)，成交后即自動(dòng)備案登記。目前通過(guò)融資服務(wù)中心，廣州民間借貸利率平均已從2分至3分降到1分至2分。

　　建立和完善民間融資的監(jiān)管機(jī)制。一是建立民間融資的信息統(tǒng)計(jì)和發(fā)布機(jī)制。民間融資的信息統(tǒng)計(jì)工作應(yīng)包括民間融資總體規(guī)模、地區(qū)分布、期限結(jié)構(gòu)、資金流向、利率水平和還款情況等，統(tǒng)計(jì)信息應(yīng)定期向主（監(jiān)）管部門(mén)報(bào)送，對(duì)于非涉密信息要定期向社會(huì)發(fā)布；二是建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制。借鑒正規(guī)金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系的設(shè)置，結(jié)合民間融資機(jī)構(gòu)自身特點(diǎn)，建立和完善民間融資機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系，做好風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警工作；三是建立民間融資的黑名單制度，對(duì)于民間融資機(jī)構(gòu)的違規(guī)、違法行為應(yīng)及時(shí)向社會(huì)公布。四是建立民間融資機(jī)構(gòu)的退出機(jī)制。

　　成立民間融資行業(yè)協(xié)會(huì)，形成行業(yè)自律。成立民間融資機(jī)構(gòu)行業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)推動(dòng)行業(yè)自律和持續(xù)健康發(fā)展具有深遠(yuǎn)的意義。民間融資機(jī)構(gòu)行業(yè)協(xié)會(huì)可以充分發(fā)揮橋梁紐帶作用，促進(jìn)政府、監(jiān)管部門(mén)和市場(chǎng)機(jī)構(gòu)之間的信息共享和溝通互信，引導(dǎo)民間融資機(jī)構(gòu)自覺(jué)遵守法律法規(guī)，自覺(jué)接受?chē)?guó)家宏觀金融政策的引導(dǎo)和監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)管。民間融資機(jī)構(gòu)行業(yè)協(xié)會(huì)實(shí)施會(huì)員管理，全體會(huì)員共同商議形成行業(yè)公約，并在行業(yè)公約的框架下，建立和完善行業(yè)自律規(guī)則和懲罰措施，按照“自我管理、自我約束、自我教育”的原則，對(duì)民間融資機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)行為、職業(yè)道德進(jìn)行約束，對(duì)其員工進(jìn)行定期培訓(xùn)，從而達(dá)到促進(jìn)民間融資機(jī)構(gòu)規(guī)范運(yùn)作、公平競(jìng)爭(zhēng)，最終實(shí)現(xiàn)民間融資的健康發(fā)展。